两大 AI 巨头再放大招
一方面，微软此次定价提供了国内类似应用的涨价空间的量化参考；另一方面，随着 AIGC 大模型时代的到来，智能算力成为普遍需求，进一步影响云计算服务的模式和格局。
两大 AI 巨头再放大招。
微软方面，公司正式宣布了 AI 办公产品 Microsoft 365 Copilot 定价计划，在用户付费订阅商业标准版/商业高级版/E3/E5 的基础上，每账户每月需额外支付 30 美元订阅。根据此前价格计算，此次四类商业会员的月订阅费分别涨价 240%/136%/83%/53%，超市场预期。
英伟达则是继续 “从芯片设计公司转向云服务提供商”，外媒报道称，其正在接近达成一项入股云提供商 Lambda Labs 的交易。稍早前，英伟达已经收购了 Lambda 竞争对手 CoreWeave。
这笔交易的新资本总额可能达到 3 亿美元，包括新资本在内，Lambda Labs 的估值可能超过 10 亿美元。
受此影响，两家公司股价双双创下收盘新高，其中微软市值达到 2.67 万亿，英伟达接近 1.2 万亿美元。
AI 办公产品价格 “锚” 来了
资料显示，Microsoft 365 Copilot 是一款人工智能大语言模型（LLM）工具，这套由 GPT-4 驱动的工具可以让用户使用自然语言文本提示生成 Office 内容。例如，你可以要求 PowerPoint 根据 Word 文档创建演示文稿，根据电子表格数据生成提案，或在 Outlook 中汇总电子邮件并起草回复，所有这些都只需键入简单的命令即可完成，每天节省大量的工作时间。
根据此前国海证券测算，2022 年微软办公套件市场份额 48%，收入 448 亿美元，全球办公套件市场 933 亿美元，以每年 3% 的增长速度，将于 2030 年达到 1182 亿美元，微软 Office 预计市场份额以每年增加 1% 的速度达到 56%，Office 收入达到 662 亿美元。未来几个月内 Copilot 将会面向更多企业开放，以 20%-30% 渗透率，未来有望带来数百亿美元的增量收入。
此外，广发证券认为 “海外相关 AI 应用定价的积极意义在于提供了国内类似应用的涨价空间的量化参考”，典型如和微软对标的金山办公WPS AI，未来也为其他行业应用软件公司如同花顺、石基信息、恒生电子、卫宁健康、金蝶国际、能科科技、赛意信息等打开了合理可预期的想象空间。
其认为，Office 365 Copilot 的定价及商业化推广只是开始，预期 AI 加持的行业应用软件产品化（国内）和商业化（海外）的突破性事件将在 23 下半年此起彼伏的出现。
AI+ 办公或为第一波 AIGC 浪潮核心
此次 AIGC 浪潮的引爆点是基于大语言模型的文字创作工具 Chatgpt 的爆火，随后多模态大模型开始跟随发展，其直接改变的就是文字、图像、音频、视频的创作方式。
国泰居安称，目前海外巨头在 AI 办公领域已经跑通了有很强示范性的商业模式，国内办公软件公司有望快速跟进。同时以金山办公为例，其在 AI 产品推进上相较海外巨头有以下两个特征，第一是建立多个大模型的择优调度机制，可以面向特定办公场景通过用户实际使用进行择优调度，更好的提高内容生成质量；第二是轻量化产品与客户端产品全面 AI 化，能够更好的满足不同类型用户的办公需求。
长期来看，未来生成式 AI 长期可能创造新的办公模式，在容错率较低的行业和办公环节也能实现自动应用，每个人都可能拥有自己的 AI 办公助理，AI 将较大程度被应用在日常办公中，不仅仅作为现有工作的辅助工具，而是真正成为独立的生产力，将解放现有劳动力并实现生产力的又一次变革。
英伟达也有大动作，云计算格局再变
上文提到，英伟达正在筹划入股云提供商 Lambda Labs。
根据后者官网介绍，该公司是首批在公共云中按需提供 NVIDIA H100 GPU 的云提供商之一。事实上，目前 Lambda Labs 在规模虽然比不上微软、谷歌、亚马逊等巨头，但据其 CEO 官方社交媒体显示，他能提供全世界价格最低的 A100、H100 算力资源，价格也是全世界最低。
稍早前，英伟达也已收购了 Lambda 竞争对手 CoreWeave，其也是一家专为大规模 GPU 加速工作负载而架构的专业云提供商。
与传统云服务商相比，这类公司聚焦于生成式 AI、深耕 GPU 加速技术并且具有价格优势：
1）聚焦于生成式 AI：亚马逊云、微软和谷歌云等传统超大规模云计算服务商，形成了一系列大规模的云计算服务并建立庞大的数据中心，目的在于针对几乎所有的潜在客户需求。而 CoreWeave 则采用完全相反的方法，聚焦于以极具竞争力的价格为生成式 AI 提供平台。
2）深耕 GPU 加速技术。
3）价格优势：计算成本比其他竞争对手产品便宜 80%（无需基础架构开销）（英伟达 HGX H100 GPU 组件成本 4.76 美金每小时），速度提升了 35 倍。
天风证券认为，随着 AIGC 大模型时代的到来，智能算力成为普遍需求，进一步影响云计算服务的模式和格局。
一方面，人工智能预训练模型开发对于云服务有较大需求，AI 云服务可以提供人工智能开发模块，通过多元化的服务模式，降低开发者的开发成本和产品开发周期，为模型开发提供 AI 赋能。
另一方面，AIGC 大模型的逐渐成熟将推动云计算格局逐步从算力为基础的平台 IaaS，走向以模型能力为主的平台 MaaS。云计算 AI 能力的逐步放大也将刺激云计算服务需求。根据中商产业研究所数据，2022 年全球云计算规模达到 3566 亿美元，预计 2023 年将突破 4000 亿美元。